أنواع ومميزات الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم

تتزايد أهمية الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم حيث أن التضخم قد يؤثر بطريقة كبيرة على القوة الشرائية للمدخرات والأموال، ويمكن لكافة المستثمرين حماية رأس المال من التضخم وتحقيق الفوائد المالية الكبيرة وذلك عن طريق اتباع الاستراتيجيات الاستثمارية المناسبة، ويعد الاستثمار بالأصول هو أفضل أنواع الاستثمار أثناء فترات التضخم نظراً لأن قيمتها تزيد مع زيادة معدلات التضخم ومنها العقارات والسلع الثمينة والأسهم، لذا يمكن للاستثمار بهذه الأصول حماية قيمة المال وتحقيق العوائد المالية الجيدة على المدى البعيد، أيضاً يمكن الاستثمار بالأدوات المالية التي تتميز بمعدلات عالية الفائدة مثل الشركات والسندات الحكومية التي تساهم بتحقيق العوائد المالية الآمنة والمستقرة على المدى المتوسط والقصير.

الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم

ينبغي على جميع المستثمرين الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم والحرص على التنوع بالاستثمارات بجانب الحذر عند القيام باتخاذ أي قرارات استثمارية، حيث أن مخاطر الاستثمار تختلف بشكل كبير وقد تتأثر بعدة عوامل مختلفة، وبالتالي قد يحتاج الاستثمار أثناء فترات التضخم دراسة الاقتصاد والأسواق والصناديق والشركات بشكل متأني، بجانب تحديد جميع الأهداف الاستثمارية والميزانية المناسبة التي تتمكن من تغطية التكاليف الخاصة بالاستثمار.

كما أن الأصول الحقيقية تكون عبارة عن أصول مادية ذو قيمة جوهرية بصرف النظر عن ظروف السوق، وقد تتضمن هذه الفئة من الأصول الأراضي والممتلكات والبنية التحتية والموارد الطبيعية والمزروعات، بجانب أن المستثمرين ينجذبون للأصول الحقيقية سعياً وراء حماية قيمة الاستثمار من التضخم والتنوع وتوليد الدخل عن طريق مصادر تتضمن ارتفاع قيمة رأس المال والإيرادات الإيجارية، فمثلاُ يمكن للعقارات أن توفر إيرادات إيجارية متزامنة مع الزيادة بقيمة الأصل، بالإضافة إلى أن السلع مثل الذهب قد توفر حماية ضد التضخم للمستثمرين، وبوجه عام تعد الأصول الحقيقية من العناصر الهامة التي يلزم توافرها ضمن الاستراتيجية المتنوعة والمستقرة للاستثمار لاسيما بظل الظروف الاقتصادية التي تمتاز بالضبابية.

أقرأ المزيد: صندوق الاستثمار العقاري السعودي

أنواع استثمارات الأصول الحقيقية 

يرغب الكثير من المستثمرين بالاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم نظراً لأنها من الملاذات الآمنة خلال التضخم وقد تحتفظ بقيمتها أو تزيد، والأصول كانت مثل العقارات والذهب والأوراق المالية الحكومية التي تعد ملاذ آمن، وهذه الأصول توفر تحوط ضد القوة الشرائية للمال أثناء فترة التضخم، ويمكن أن تنقسم الاستثمارات في الأصول الحقيقية إلى 4 فئات أساسية تمتاز بقطاعات مميزة خاصة بها ومنها ما يلي: 

• العقارات التي تتضمن العقارات التجارية والعقارات السكنية والعقارات الصناعية والعقارات الفندقية وعقارات قطاع التجزئة وغيرها.
• البنية التحتية وتشمل الطرق ذو الرسوم وأبراج الاتصالات والموانئ والمطارات ومحطات الطاقة.
• الموارد الطبيعية وتتضمن الأراضي الزراعية وحقوق المعادن والأخشاب وحقوق المياه وحقول الغاز والنفط.
• السلع الأساسية مثل النحاس والذهب والغاز الطبيعي والنفط والمنتجات الزراعية مثل الذرة والكاكاو والقمح.

أكثر الأنواع الشائعة للاستثمار أثناء فترات التضخم

بصدد الحديث عن الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم يوجد أنواع متعددة من الاستثمارات التي قد تكون فعالة أثناء فترة التضخم وتساهم بالحفاظ على قيمة المال المستثمر بجانب تحقيق الأرباح الجيدة، ومن أبرز هذه الاستثمارات ما يلي: 

• الأسهم التي تعد من أحد الخيارات الشائعة للاستثمار أثناء فترة التضخم وقد تحقق العوائد العالية في الأجل الطويل بجانب أنها تساهم في تحقيق التوازن بمحفظة الاستثمارات.
• السلع وتتضمن النفط والفضة والذهب وقد تكون من الاستثمارات الفعالة أثناء فترة التضخم حيث أن قيمتها ترتفع مع زيادة معدلات التضخم.
• تعد العقارات من الاستثمارات الآمنة التي قد تحقق العوائد الجيدة على الأجل الطويل لاسيما أثناء فترة التضخم حيث أن أسعار العقارات ترتفع مع زيادة معدل التضخم.
• السندات التي تعتبر من الاستثمارات الآمنة التي قد تحقق العوائد المضمونة وتكون فعالة أثناء التضخم، حيث أن عوائد السندات قد تزيد مع زيادة معدل التضخم.
• العملات الأجنبية قد تكون خيار للاستثمار جيد أثناء فترة التضخم، كما أن قيمة بعض العملات الأجنبية قد تزيد مع زيادة معدل التضخم.

من الجدير بالذكر أن كافة هذه الاستثمارات قد تحمل مخاطر محددة ويلزم على المستثمر الحرص عند القيام باختيار الاستثمار المناسب له وتحديد مخاطره المالية.

ما هي المحاسبة الاستثمارية 

الاستثمار في الأصول الحقيقية، تشير حاسبة الاستثمارية إلى الإجراء المتبع لمتابعة وتسجيل الأنشطة المالية والمعاملات الخاصة بالاستثمار، وفي أغلب الأحيان تتضمن الاستثمارات بالسندات والأسهم والعقارات والأصول الأخرى التي قد يديرها الشركات أو الأشخاص لأجل الربح أو الزيادة برأس المال، بجانب أنها تسهل من إعداد السجلات الصحيحة للسيطرة على الضرائب وقياس العوائد واستقرار الأوضاع المالية.

كما أنه يوجد طرق متعددة لتنفيذ المحاسبة للاستثمارات والتي توفر مناهج متنوعة لتصنيف وتوثيق جميع المعاملات التجارية، وهذه الطرق تتضمن طريقة حقوق الملكية وطريقة التكلفة وطريقة القيمة العادلة ولكل منها استخداماتها الخاصة بمساعدة المحاسب في حساب الاستثمارات.

بالإضافة إلى أن المحاسبة تكون هامة لأسباب متعددة نظراً لأنها توفر فهم للوضع المالي للمستثمر الفردي أو المؤسسة عن طريق تسجيل الاستثمارات، ويمكن للشركات أن تتابع استثمارات ومخاطر المحفظة، وأيضاً تساهم بحساب الاستثمارات لأغراض ضريبية.

ما المقصود بالتضخم 

استكمالاً لحديثنا عن الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم سوف نوضح ما المقصود بالتضخم، حيث أنه المعدل الذي يرتفع المستوى العام به لأسعار الخدمات والسلع مما يؤدي لتآكل القوة الشرائية للعملة، ويعتبر جانب رئيسي من الاقتصادات الحديثة ويعكس غالباً التوازن بين الطلب والعرض، وأيضاً معدل التضخم المعتدل يعتبر علامة على نمو الاقتصاد لذا عندما يخرج عن السيطرة قد يؤدي لتحديات اقتصادية كبيرة.

كما أن ارتفاع التضخم ينبع من عوامل مختلفة منها زيادة تكاليف الإنتاج والنمو المفرط بالمعروض النقدي والتضخم الناتج عن الطلب حيث أن الطلب يتجاوز على الخدمات والسلع المعروضة، أيضاً يمكن للمضاربات بالسوق والأحداث العالمية والسياسات الحكومية أن تدفع معدل التضخم للارتفاع، لذا فإن فهم هذه الأسباب يعتبر أمر ذو أهمية كبيرة لكي يتم تكييف استراتيجيات الاستثمار بطريقة فعالة.

بالإضافة إلى أن التضخم قد يؤثر بطريقة كبيرة على قيمة الاستثمارات وارتفاع التضخم يؤدي لتآكل القيمة الحقيقية لمدفوعات الفائدة للاستثمارات ذو الدخل الثابت مثل السندات مما يجعلها تكون أقل جاذبية، والأسهم أيضاً قد تتأثر بالرغم من أنها غالباً تعمل كتحوط ضد التضخم إلا أن ذلك ليس موحد بكافة القطاعات، فبعض الصناعات قد تعاني من ارتفاع التضخم مما يؤثر بالسلب على أسعار الأسهم.

مميزات الاستثمار أثناء التضخم 

يمكن من خلال الاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم توفير العديد من المميزات للمستثمرين، ومن أبرز هذه المزايا ما يلي: 

• يمكن للاستثمار بزمن التضخم حماية القيمة الحقيقية المتعلقة بالأموال حيث أن التضخم يؤدي لتقليل قوة الشراء للعملات الورقية، لذا فإن الاستثمار بالأصول مثل الأسهم والذهب والعقارات والسلع الأساسية قد يحمي الأموال من تأثير التضخم على قيمتها الحقيقية.
• الاستثمار خلال التضخم يحقق العوائد العالية حيث أن أسعار الأصول ترتفع بزمن التضخم، لذا فإن الاستثمار بالأصول التي تتأثر بشكل إيجابي بالتضخم قد يؤدي لتحقيق الأرباح العالية.
• يمكن للاستثمار أثناء التضخم تحقيق الدخل الثابت من مختلف الاستثمارات مثل العقارات والسندات الحكومية والأسهم التي توزع الأرباح على المستثمرين بشكل منتظم.
• توفير الفرص الاستثمارية الجيدة حيث أن الاقتصاد بزمن التضخم يتطلب للمزيد من الاستثمارات لتلبية الاحتياجات المتزايدة للخدمات والمواد وبالتالي قد تكون الفرص الاستثمارية بهذا الوقت أكثر فعالية وجاذبية.

من الجدير بالذكر أن الاستثمار خلال التضخم قد يحمل بعض التحديات والمخاطر لذا يلزم على المستثمرين القيام بتقييم الأصول المستثمر فيها بشكل جيد وتحديد جميع المخاطر المتعلقة بها واتخاذ القرار الملائم تبعاً لذلك.

في الختام ننصح بالاستثمار في الأصول الحقيقية أثناء التضخم للحفاظ على القيمة الحقيقية لرأس المال وتحقيق العوائد.