أهمية تحليل الأسواق المالية | فيما تستخدم؟ وما أنواعها وأهمية تعلمها؟

تحليل الأسواق المالية هي عبارة عن أداة أساسية تساهم في فهم حركة الأسعار واتخاذ قرارات استثمارية مدروسة، حيث أن ذلك التحليل الهدف منه هو دراسة الاتجاهات الاقتصادية وسلوك المستثمرين، إضافة إلى العوامل المؤثرة على العرض والطلب في الأسواق.

يتم تقسيم تحليل الأسواق إلى نوعين رئيسيين هما التحليل الأساسي الذي يركز على البيانات الاقتصادية والمالية والتحليل الفني الذي يدرس حركة الأسعار والرسوم البيانية، ومن خلال ذلك التحليل، سوف يتمكن المستثمرين من تقييم الفرص والمخاطر المحتملة، واتخاذ قرارات مبنية على معطيات واقعية بدل من التقديرات العشوائية، وذلك ما يساهم في تحسين الأداء الاستثماري وتعزيز العوائد على المدى الطويل.

ما هو تحليل الأسواق المالية

تحليل الأسواق المالية هي عملية صعبة تحتاج إلى فهم لكل العوامل المتنوعة التي تؤثر بشكل كبير على حركة الأسعار، حيث يشتمل التحليل على استعمال أدوات كثيرة منها البيانات الإقتصادية، والرسوم البيانية والأخبار المالية، إضافة إلى تقارير الشركات.

الهدف من ذلك التحليل هو مساعدة المتداول على اتخاذ قرارات صحيحة بخصوص متى وطريقة البيع والشراء بالأسواق المالية.

التحليل الفني

التحليل الفني هي عملية دراسة حركة الأسعار من خلال استعمال المؤشرات الفنية والرسوم البيانية، والهدف منه هو  تحديد الأنماط السعرية والاتجاهات التي يمكن أن توضح كل تحركات السوق في المستقبل.

الرسوم البيانية

تعتبر الأداة الرئيسية في التحليل الفني، حيث يوجد مجموعة من الأنواع المختلفة من الرسوم البيانية تتمثل في ما يلي:

• الرسم البياني الخطي يعمل على توضيح حركة السعر خلال مدة زمنية معينة، من خلال استعمال خط واحد متصل.
• الرسم البياني بالشموع اليابانية يساهم في عرض حركة السعر في فترة زمنية معينة من خلال استخدام أشكال الشموع، التي توضح أدنى وأعلى، وأول وآخر سعر عملت على تحقيقه الأسعار.
• الرسم البياني بالأعمدة يكون مشابه إلى الرسم البياني بالشموع اليابانية، ولكنه يستعمل الأعمدة بدل من الشموع لكي يتم عرض حركة السعر.

المؤشرات الفنية

المؤشرات الفنية هي عبارة عن أدوات حسابية يتم استعمالها لكي يتم التعرف على صفقات التداول المرجحة، والأنماط السعرية، وتشتمل المؤشرات الفنية المنتشرة على ما يلي:

• المتوسطات المتحركة تساهم في تحديد كل الاتجاهات عن طريق قراءة حركة الأسعار.
• مؤشر القوة النسبية (RSI) يعمل على قياس قوة الاتجاه ويقوم بتحديد مستويات التشبع البيعي أو الشرائي.
• مؤشر الماكد (MACD) يعمل على تحديد التقاطعات بين المتوسطات المتحركة لكي يتم الإشارة إلى تغيير اتجاه الأسعار العام.

النماذج السعرية

النماذج السعرية هي عبارة عن تشكيلات يتم ظهورها على الرسوم البيانية ويتم استعمالها لكي يتم التنبؤ بكل تحركات الأسعار في المستقبل،و تشتمل النماذج الشائعة على ما يلي:

• الرأس والكتفين توضح انعكاس الاتجاه.
• القنوات السعرية تساهم في التعرف على مناطق المقاومة والدعم.
• النماذج المثلثية توضح مدة التجميع، وكل التغيرات المحتملة بالاتجاه.

التحليل الأساسي في تحليل الأسواق المالية

التحليل الأساسي هو عبارة عن دراسة لكل البيانات المالية والاقتصادية؛ لكي يتم تقييم قيمة الأصول الجوهرية، حيث إن التحليل الأساسي الهدف منه هو تحديد ما إن كانت الأصول تم تسعيرها بأقل من قيمتها، أو تم تسعيرها بأكثر من قيمتها.

البيانات الاقتصادية

البيانات الاقتصادية تؤثر على أداء الأسواق المالية، وتشتمل على البيانات الاقتصادية الضرورية منها:

• إجمالي الناتج المحلي (GDP) الذي يساهم في عكس صحة الاقتصاد الوطني.
• معدلات البطالة توضح قوة سوق العمل.
• مؤشرات التضخم التي تساهم في قياس التقلبات التي تحدث بمستوى الأسعار.

تقارير الشركات

تشتمل تقارير الشركات على بيانات خاصة بالأداء المالي والأداء الاقتصادي للشركات، وسوف نتحدث عن أبرز التقارير من خلال ما يلي:

• القوائم المالية تشتمل على قائمة الدخل والميزانية العمومية، إضافة إلى قائمة التدفقات النقدية.
• الأرباح تساهم في عكس أرباح الشركة، ومدى قدرتها على توليد الأرباح.
• التوجهات في المستقبل تساهم في تقديم توقعات الإدارة للأداء المستقبلي.

الأحداث الجيوسياسية

الأحداث الجيوسياسية تؤثر بشكل كبير على الأسواق المالية؛ خصوصاً في البلاد التي تسيطر على الإقتصاد العالمي، حيث أن تلك الأحداث تشتمل على ما يلي:

• الانتخابات تكون سبب في حدوث تغيرات بالأسواق بسبب التغيرات التي يمكن أن تحدث في السياسات الاقتصادية.
• الخلافات الدولية، تؤثر بشكل كبير على الاستقرار السياسي والاقتصادي، وتكون سبب في حدوث تغيرات بالأسواق.

دمج التحليل الفني والتحليل الأساسي

الكثير من المتداولين يقومون بالدمج بين التحليل الفني والتحليل الأساسي لكي يتمكنوا من الحصول على صورة كاملة للأسواق، حيث يمكن استعمال التحليل الفني لكي يتم تحديد نقاط الخروج والدخول المثالية، ولكن التحليل الأساسي يساهم في فهم كل العوامل المؤثرة على قيمة الأصول على المدى الطويل.

تحديد الاتجاهات

يمكن استعمال التحليل الأساسي لكي يتم تحديد الاتجاهات الاقتصادية العامة، التي منها تراجع البطالة، أو نمو الاقتصاد، وبعدها يمكن استعمال التحليل الفني لكي يتم تحديد أفضل النقاط للدخول، والخروج من الأسواق، حسب تلك الاتجاهات.

تأكيد الصفقات

يتمكن التحليل الفني من المساهمة في تأكيد الصفقات التي يتم الحصول عليها من خلال  التحليل الأساسي، في أنه بحالة تم حدوث تحسن البيانات الاقتصادية، فيمكن استعمال المؤشرات الفنية لكي يتم تأكيد ذلك الاتجاه، والبحث عن إشارات شراء.

شاهد أيضًا: أفضل استراتيجيات التداول في السوق السعودي 2025

لماذا يجب أن تتعلم تحليل الأسواق المالية؟

تعلم تحليل الأسواق المالية يعتبر من الخطوات الضرورية بالنسبة إلى أي فرد يرغب في تحقيق نجاح بعالم الاستثمار، حيث إن ذلك التحليل يسمح بفهم كل العوامل المؤثرة على حركة الأسعار بالأسواق، وذلك ما يجعلك تتمكن من اتخاذ قرارات استثمارية مدروسة بشكل جيد؛ بدل من الإستناد إلى التكهنات، أو الحظ.

عن طريق التحليل الأساسي، سوف تتمكن من تقييم القيمة الواقعية للأصول واعتماد الاستراتيجيات الخاصة بك على التوقعات الإقتصادية والبيانات المالية الدقيقة، حيث أن ذلك يساهم في تحديد الشركات التي تتميز بإمكانات نمو قوية وتجعلك تتجنب الاستثمار بالشركات التي تعاني من مشكلات مالية.

بالمقابل يتمكن التحليل الفني من مساعدتك على تحديد الوقت الملائم لبيع أو شراء الأصول على حسب أنماط السوق واتجاهاتها، إضافة إلى أن تعلم تحليل السوق المالية؛ يعطيك ميزة تنافسية في بيئة السوق المستمرة في التقلب، كما يساهم في تعزيز قدرتك على التكيف مع مختلف الظروف الاقتصادية، إذ إنك تتعلم، كما يمكنه أن يكون المفتاح الذي يوصلك إلى الاستقرار المالي، واستدامة النمو للمحافظة الاستثمارية الخاصة بك.

نصائح للمتداولين في تحليل الأسواق المالية

نتناول خلال ما يلي مجموعة من أبرز النصائح فيما يتعلق بتحليل الأسواق، ومن أبرزها ما يلي:

• يلزم على المتداولين استعمال مصادر كثيرة، لكي تتمكن من الحصول على معلومات شاملة ودقيقة.
• يجب أن تشتمل خطة التداول على استراتيجيات معينة، وأهداف واضحة، حيث إنه من المفترض أن تعتمد تلك الاستراتيجيات على تحليل الأسواق المالية، من خلال استعمال الأدوات الملائمة.
• يلزم استعمال أدوات إدارة المخاطر التي منها أوامر وقف الخسارة والحصول على الأرباح لحماية الاستثمارات الخاصة بهم.
• يجب متابعة الأخبار السياسية والاقتصادية، كما يلزم البقاء على اطلاع بأهم الأحداث الحالية، والتي من شأنها التاثير على الأسواق المالية بشكل كبير.

اقرأ المزيد: ما هي أفضل أدوات التداول الإلكتروني 2025 دليل شامل لتحسين الأداء وإدارة المخاطر

إلى هنا نكون وصلنا إلى ختام مقالنا الذي من خلاله تعرفنا على أهمية تحليل الأسواق المالية، كما أننا أوضحنا أنواعه ولماذا يجب الاعتماد عليه بالتفصيل.