شهد صناديق المؤشرات المتداولة في السوق السعودي (ETFs) انتشار واسع خلال العقدين الماضيين، حيث بلغ حجم الأصول المتداولة فيها نحو 11 تريليون دولار بنهاية عام 2023، حيث يرجع هذا الانتشار إلى المزايا التي توفرها هذه الصناديق، مثل سهولة التنويع بتكلفة منخفضة، وصناديق المؤشرات التي يتم تداولها هي نوع من الاستثمارات التي تتيح للمستثمرين بشراء مجموعة من الأصول ضمن صندوق واحد يتم تداوله في الأسواق مثل الأسهم، يتيح هذا النوع من الاستثمارات للمستثمرين الوصول إلى أسواق متنوعة من خلال صندوق واحد، مما يوفر لهم فرصة لتوزيع المخاطر والحد من التكاليف.
صناديق المؤشرات المتداولة في السوق السعودي (ETFs)
إن صناديق المؤشرات المتداولة في السوق السعودي (ETFs) عبارة عن صناديق تضمن بداخلها مجموعة من الأصول المتنوعة، مثل الأسهم والسندات والسلع، وغيرها العديد من الأصول المالية، يتم التداول عليها تماما كما يتم التداول على الأسهم، وتحقق الأرباح من عمليات التداول هذه.
كما تتميز هذه صناديق المؤشرات أنها ليست لديها حد أدني، حيث يمكن للمتداول شراء حتى سهم واحد من الصندوق، ويصبح مستثمر فيه بكل سهولة، وما يجعل الصناديق أكثر جذب للمستثمرين هو كونها تحتوي على مجموعة واسعة للغاية من الأسهم، وهذا يخلق تنوع استثماري في محافظ المتداولين المستثمرين بالصندوق، مما يجعل استثماراتهم محمية ضد تقلبات السوق، لأن السهم الذي ينخفض سعر يعوض هذه الخسارة ارتفاع سعر الأسهم الأخرى الموجودة داخل الصندوق، هذا ينطبق بشكل خاص على صناديق الاستثمار المتداولة المتنوعة على نطاق واسع.
تمنحك صناديق المؤشرات (ETFs) تقريبا إمكانية التعرض لأي نوع من الأصول، حيث يمكن شراء الأموال التي تستثمر في الأسهم، وكذلك السندات والسلع والعملاء وغيرها العديد، والكثير من الأصول كما يمكن حتى العثور على صندوق يستثمر في تقلبات المؤشرات الرئيسية.
اقرأ المزيد: تعرف على أوقات التداول في السوق السعودي
مميزات صناديق المؤشرات المتداولة في السوق السعودي
توفر صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) العديد من المزايا التي جعلها جاذبة للمستثمرين، بالأخص فيما يتعلق بخيارات الاستثمارات والتكلفة المنخفضة وسهولة التداول، كما تمكن المستثمرين من تخصيص استثماراتهم لتحقيق أهداف متنوعة، فيما يلي أبزر مزايا الاستثمار في صناديق المؤشرات (ETFs):
خيارات استثمارات متعددة
تتيح صناديق المؤشرات (ETFs) فرصة الاستثمار في أنواع جديدة من الأصول، حيث تمكن العملاء من شراء صندوق يستثمر في S&P 500 مثلا بشكل مباشر بدلا من شراء كل سهم على حدة.
التنويع بسهولة
توفر صناديق المؤشرات القدرة على تنويع الاستثمارات بطريقة بسيطة، كما يمكن الحصول على تنويع كامل من خلال صندوق واحد يغطي سوق أو قطاع معين، كما يمكن للمستثمر شراء عدة صناديق للحصول على تنويع أكبر في قطاعات مختلفة.
التكلفة المنخفضة
تعد تكلفة صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) منخفضة بشكل نسبي، بالأخص وأن تكاليفها انخفضت بشكل كبير في السنوات الأخيرة، على سبيل المثال، يبلغ متوسط نسبة المصروفات لصناديق المؤشرات للأسهم حوالي 0.16% في عام 2022، بينما كانت النسبة 0.11% لصناديق السندات وهناك صناديق تكلفتها أقل من ذلك مثل صندوق Vanguard S&P 500 ETF (VOO) بتكلفة لا تتجاوز 0.05%.
استثمارات محددة ومرنة
تتيح صناديق المؤشرات للمستثمرين التركيز على قطاعات أو مجالات محددة، مثل الأسهم ذات العائد المرتفع أو أسهم الشركات الصغيرة، كما يمكنهم أيضًا استهداف اسهم شركات التكنولوجيا الحيوية أو شركات مناطق محددة كالبرازيل أو الهند.
كفاءة ضريبية أعلى
تتميز صناديق المؤشرات المتداولة بأنها تحقق توزيعات رأسمالية أقل، مما يقلل من العبء الضريبي على المستثمرين.
شاهد أيضًا: فتح حساب تداول في السعودية
استراتيجيات التداول في صناديق المؤشرات (ETFs)
يوجد العديد من استراتيجيات التداول في صناديق المؤشرات (ETFs) التي قد ترغب في معرفة المزيد عنها قبل اتخاذ مركز من أجل شراء أو بيع صناديق الاستثمار فيما يلي:
التداول اليومي
التداول اليومي هو أسلوب يستخدمه المتداولون بدلا من المستثمرين، يتضمن شراء وبيع الأصول المالية خلال يوم تداول واحد، يحاول المتداولون اليومين الاستفادة من تحركات السوق الصغيرة من خلال تنفيذ العديد من الصفقات لتحقيق ربح صغير نسبيا في كل مرة، إن الأسواق المالية المناسبة للتداول اليومي تتضمن سوق الفوركس والمؤشرات والسلع والعملات الرقمية والأسهم.
التداول المتأرجح
يهدف التداول المتأرجح إلى الاستفادة من أنماط الأسعار على المدى القصير، ويعتقد أن الأسعار لا تسير في اتجاه واحد فقط، إليك مقال حتى وإن كانت الأسعار لديها اتجاه مباشر فإنها سترتفع وتنخفض على طول الطريق، يتطلع المتداولون المتأرجحون إلى كسب المال من التحركات الصاعدة والهابطة التي تحدث في إطار زمني قصير، بشكل أساسي سيحاول المتداولون الذين يستخدمون هذه الاستراتيجية الاستفادة من الانعكاسات الصغيرة في حركة أسعار السوق.
البيع على المكشوف
البيع على المكشوف هي استراتيجية تداول تستخدم للاستفادة من الأسواق التي تنخفض أسعارها، تتضمن الطريقة التقليدية للبيع على المكشوف بيع الأصل المقترض على أمل أن ينخفض سعره وإعادة شرائه لاحق لتحقيق ربح، يعتبر استخدام منتجات المشتقات المالية مثل عقود الهامش وطريقة بديلة لتنفيذ التداول، وذلك لأن هذه المنتجات لا تتطلب تبادل الأصول الأساسية، أنت توافق على استبدال الفرق في سعر صندوق الاستثمار الخاص بك من وقت المركز إلى وقت إغلاقه.
التحوط
يمكن مقارنة التحوط بإصدار بوليصة تأمن على الأوراق المالية، تعتبر هذه طريقة لتخفيف الخسائر إن انقلب السوق ضدك، كما يتم تحقيقه من خلال وضع الصفقات بشكل استراتيجي بحيث يتم تعويض الربح أو الخسارة في مركز واحد بالتغييرات في قيمة الآخر.
في العادة للتحوط من مركز ما يمكن إما أن تتخذ مركز معاكس في سوق وثيق الصلة أو نفس المركز في السوق الذي يتحرك عكسيا للاستثمار الخاص بك الأصلي، من الرغم من أن التحوط يمكن أن يحد من المخاطر يرجى ملاحظة أنك سوف تتحمل رسوم على كلا المركزين.
الأنواع الرئيسية لصناديق المؤشرات المتداولة (ETFs):
تتوفر صناديق المؤشرات المتداولة بأشكال متنوعة لتلبية احتياجات المستثمرين المختلفة. حيث تقسم السوق إلى فئات متعددة بناءًا على صناعات أو مجالات استثمارية أو تقييمات معينة تهم المستثمرين.
الأنواع الشائعة لصناديق المؤشرات المتداولة
يوجد بعض الأنواع الشائعة لصناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) يجب التعرف عليها قبل البدء فيها، فيما يلي إليك تلك الأنواع
- أسهم القيمة هي أسهم تبدو منخفضة السعر مقارنة بأرباحها أو أصولها.
- أسهم توزيعات الأرباح تكون أسهم توزع الأرباح أو تتميز بسجل جيد في توزيعات الأرباح.
- الصناديق الصناعية وهي تستثمر في شركات ضمن صناعة معينة، مثل السلع الاستهلاكية.
- المؤشرات الرئيسية وهي عبارة أسهم تستند إلى مؤشرات رئيسية مثل S&P 500 أو Nasdaq 100.
- صناديق حسب البلد تكون أسهم تركز على الشركات ذات التعرض الكبير لدولة معينة.
- صناديق حسب حجم الشركة تشمل شركات بحجم معين سواء كانت صغيرة أو متوسط أو كبيرة.
- صناديق السندات تتضمن السندات التي يتم تصنيفها وفق لمعايير مثل الأمان وفترة الاستثمار والمصدر.
- صناديق السلع وهي استثمارات في سلع مادية مثل الذهب أو في الشركات المنتجة لها.
- الصناديق العكسية حيث ترتفع قيمة هذه الصناديق عندما تنخفض قيمة الأصول التي تحتفظ بها، مما يتيح للمستثمرين الاستفادة من انخفاض السوق.
في الختام، تعتبر صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) في السوق السعودي خيار استثماري واعد، حيث إنه يجمع بين التنويع والشفافية والسيولة، مما يساهم في تعزيز كفاءة الأسواق ودعم المستثمرين من جميع الفئات.
الأسئلة الشائعة
كيف يمكنني اختيار صندوق مؤشر متداول ETF المناسب؟
في البداية حدد أهدافك الاستثمارية مثل النمو الطويل الأجل أو الحصول على دخل ثابت، ثم قم بالبحث عن ETFs تركز على هذه الأهداف وتحقق من رسوم الإدارة وأداء الصندوق السابق.
هل هناك مخاطر في الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة؟
نعم من الرغم أن الصناديق المتداولة تقلل من مخاطر شراء أسهم فردية، إلا أنها ما زالت تتأثر بتقلبات السوق وقيمة الأصول التي تحتويها، حيث بعض الصناديق قد يكون لها تركيز على قطاع معين، مما يزيد من تقلباتها.
